Tout savoir sur le financement participatif

Le crowdfunding est un concept de financement qui a vu le jour depuis des années, mais qui prend de plus en plus d’ampleur depuis ces dernières décennies, notamment grâce à l’évolution de la technologie et de la digitalisation. En 2021, la collecte de fonds à travers le crowdfunding ou le financement participatif frôle les 2 milliards d’euros, avec une croissance de 84 % par rapport aux résultats de 2020. Il a ainsi permis à plus de 170 mille projets de trouver les fonds nécessaires pour démarrer ou pour investir. Nous vous racontons tout ce que vous devez savoir sur le financement participatif, ou le crowdfunding dans la suite de notre article.

Le Crowdfunding ou financement participatif : qu’est-ce ?

Le crowdfunding est un mode de financement qui permet aux entreprises de bénéficier d’un financement sans avoir recours aux circuits financiers institutionnels.

Le financement participatif est un échange de fonds entre individus, qui réunissent leur capital à travers une plateforme en ligne pour financer un projet. Ainsi, le crowdfunding fait appel à la participation de plusieurs investisseurs pour réunir le capital suffisant pour permettre à un projet de voir le jour. C’est pourquoi il est considéré comme faisant partie du mouvement de l’économie solidaire.

Qui peuvent avoir recours au crowdfunding ?

Le financement participatif est un mode de financement auquel peuvent faire appel :

• Une entreprise, une startup, une TPE ou encore une PME ;
• Une association ;
• Un particulier, pour un projet professionnel ou personnel

Le crowdfunding est donc accessible à tous, tant que le projet à financer intéresse les investisseurs ou les contributeurs.

Quelles sont les différentes formes du financement participatif ?

En France, le financement participatif ou crowdfunding peut se décliner en trois formes :

• Le crowdlending, ou prêt participatif ;
• Le crowdequity, ou investissement en capital ;
• Le financement participatif sous forme de don, avec ou sans contrepartie.

Le prêt participatif ou le crowdlending

Le financement participatif peut se faire sous forme de prêt. Ainsi, les plateformes de crowdlending proposent aux potentiels investisseurs de financer les projets des très petites, petites ou moyennes entreprises, sous forme de prêts générant des intérêts bruts dont le taux peut varier entre 2 % à 8 %, selon la maturité et le risque estimé du projet en question. Le prêt peut également ne pas avoir d’intérêt.

Les investisseurs peuvent investir leur argent à travers des contrats de prêts, des émissions obligataires ou des bons de caisse.

Le crowdequity

Le crowdequity est la forme de financement participatif qui permet aux investisseurs d’investir dans le capital de l’entreprise. Les plateformes de crowdequity proposent aux investisseurs des actions qui leur permettent de détenir une part dans le capital de l’entreprise.

Le financement participatif sous forme d’investissement en capital est adapté aux startups, aux TPE et aux PME, qui ont une capacité d’emprunt limitée, mais qui ont des besoins de financement.

Le financement participatif sous forme de don, avec ou sans contrepartie

Le financement participatif peut également se décliner sous forme de dons. C’est cette forme qui a contribué à renforcer la notoriété du financement participatif à ses débuts. Il permet de réunir d’un côté à un porteur de projet solidaire de trouver des donateurs financiers. Les dons effectués par les investisseurs peuvent avoir des contreparties ou non.

La contrepartie des dons peut être financière. Mais il peut également s’agir d’une autre forme de contreparties, comme des créations, des photos des projets financés, des newsletters ou encore des produits, etc.

Quel est le principe du financement participatif ou crowdfunding ?

L’objectif des porteurs de projet est de réunir suffisamment d’argent pour financer le projet en question. Pour accéder au financement participatif, le porteur de projet doit constituer le business plan de son affaire, qui sera par la suite examiné et analysé par les plateformes de crowdfunding.

La plateforme met ensuite le descriptif et les caractéristiques du projet sur son site web, de sorte que les investisseurs aient accès aux informations clés de ce dernier. Si le projet intéresse les investisseurs et que le risque encouru est acceptable pour eux, ils investissent dans le projet.

Selon les besoins de financement du projet, le porteur de projet définit le montant d’argent minimum qu’il souhaite collecter. À partir de la publication du projet sur la plateforme de crowdfunding, le porteur de projet a en général 35 jours à 60 jours pour récolter cette somme. Si terminé ce délai, le capital minimum défini n’a pas été atteint par le porteur de projet, les investisseurs qui y ont déjà injecté de l’argent seront remboursés. C’est le principe du « tout ou rien » du financement participatif.

Pour que le porteur de projet obtienne tout le financement dont il a besoin, il a donc intérêt à rendre visible son projet sur une plateforme qui réunit une communauté composée de potentiels investisseurs ou contributeurs qui peuvent être intéressés par la nature du projet.

Les contributeurs ou les investisseurs peuvent être des particuliers ou des personnes morales, comme une entreprise.

Quels sont les projets financés par le financement participatif ?

Le crowdfunding est un mode de financement qui peut financer toute nature de projet, comme :

• Les projets humanitaires, associatifs ou caritatifs, comme un projet de création d’association pour le droit des enfants, etc. ;
• Les projets culturels, comme un projet de création de pièces de théâtre, d’une comédie musicale, d’un concours de talent, etc. ;
• Les projets professionnels, comme un projet de création d’entreprise dans le domaine du développement durable, de valorisation de déchets, etc.
• Les projets personnels, comme financer son mariage
• Etc.

Et oui, le financement participatif est également accessible même pour des projets personnels. Il suffit de promouvoir votre projet sur des plateformes adaptées.

Quels sont les avantages du financement participatif ou crowdfunding ?

Le financement participatif représente pour une petite entreprise ou une startup qui ne dispose pas de garantie suffisante une solution de financement parfaite, qui se substitue des prêts bancaires classiques, qui sont généralement inaccessibles pour ces types d’entreprises.

Le crowdfunding est également une solution avantageuse pour les porteurs de projet, car il représente une opportunité pour lui de pouvoir présenter son concept auprès d’une communauté potentielle d’investisseurs, particuliers comme privés. Comme les investisseurs sont nombreux et divers, le porteur de projet à plus de chance de réunir rapidement la somme d’argent dont il a besoin pour financer son projet.

Du côté des investisseurs, le financement participatif leur permet d’accéder facilement à des offres d’investissements qui sont diversifiées. Ainsi, les investisseurs peuvent diversifier leur portefeuille d’investissement et minimiser le risque de ces investissements.

À travers le crowdfunding, les investisseurs deviennent également acteurs dans l’économie solidaire, et peuvent soutenir des projets qui favorisent le développement local.

Selon les placements choisis, le financement participatif peut également permettre de bénéficier d’une réduction fiscale et de la perception d’intérêts relatifs à l’investissement.